北京中科曝光 http://www.t52mall.com/bdfcs/index.html
1、项目基本情况
本项目“年产3万吨电熔氧化锆产业基地建设项目”由本公司全资子公司云南东锆实施，公司将通过增资的方式，将募集资金注入全资子公司云南东锆。
项目名称：年产3万吨电熔氧化锆产业基地建设项目。
项目实施主体：云南东锆。
项目实施地点：云南省楚雄州禄丰市。
2、投资概算
本项目总投资63,.83万元，其中建设工程投资51,.45万元，主要用于项目相关硬件设备的购置和厂房及配套设施的建设，占募集资金总额的81.74%；预备费1,.34万元，占募集资金总额的2.33%；铺底流动资金10,.83万元，占募集资金总额的15.93%。
截至本次非公开发行的首次董事会决议公告之日，公司已投入自有资金3,.31万元实施项目前期建设。公司拟通过本次非公开发行股票募集资金46,.00万元继续投入项目建设。
3、项目实施的必要性
（1）扩大高附加值产品产能，优化公司产品结构
报告期内，公司收入主要来源于重矿物、氯氧化锆和二氧化锆等，其中重矿物和氯氧化锆占比较高，而产品附加值更高的二氧化锆和电熔氧化锆占比较低。通过本次募投项目的实施，公司附加值更高的产品电熔氧化锆的产能得到有效扩大，公司整体的产品结构将得以进一步优化，抗风险能力和盈利能力进一步增强，为公司未来业绩增长奠定了良好基础。
（2）增强规模效应，提升市场竞争力
公司成立以来一直专注于锆系制品等工业新材料的研发、生产和销售。公司正通过内生和外延发展的模式，引入优质的资产和项目，不断丰富公司锆产品的品种，完善公司锆产业链的业务构成。本次募投项目实施完毕后，新增电熔氧化锆产能2万吨，置换耒阳东锆落后产能1万吨，公司将拥有电熔氧化锆产能3.6万吨，成为国内规模前列的电熔氧化锆生产企业。通过本次非公开发行股票募投项目的建设，公司将大幅提高电熔氧化锆产能，进一步提高规模效应。
同时，电熔氧化锆的生产过程耗电大，电力成本占制造成本比重较高。本募投项目实施地位于云南省楚雄彝族自治州禄丰市，当地水电能源丰富、供给充足，水电价格低廉，可有效降低生产成本，从而提高公司该产品的盈利能力，进而巩固和提高公司电熔氧化锆业务的市场地位和增强核心竞争力。
（3）优化生产工艺、进一步提升产品品质
近年来随着行业技术迭代升级加速，锆及其制品的新工艺、新技术不断涌现，市场竞争愈发激烈，客户对锆及其制品的纯度、粒径指标、辐射指标等方面的品级指标要求不断提升，因此相关生产企业只有不断优化生产设备、工艺，提高锆及锆制品产品品质，才能持续满足下游客户的需求，保持市场竞争力。目前，公司位于河南省与湖南省的电熔氧化锆生产线，生产设备及工艺较为传统，且未实现信息化、智能化。
因此，公司需要通过本次非公开发行建设生产基地、产线，购置行业先进的稳定电熔锆电弧炉与单斜电熔锆电弧炉生产设备，建设集成PLC控制系统，提升生产自动化和信息化水平，为产品品质的稳定性和一致性提供保障。
（4）提升财务稳健性，优化资本结构
近年来，锆制品市场竞争激烈，为应对市场竞争的压力，满足公司生产经营对资金的需求，公司最近几年债务融资规模较大。年公司通过非公开发行股票方式募集资金偿还了部分负债，降低了资产负债率，但随着公司经营规模的扩大，对于营运资金的需求仍然较大。
本次非公开发行完成后，公司净资产规模将得到提升，公司资本结构得到优化，资本实力得到增强，有助于提升公司的信用等级，增强后续融资能力。依托资金优势，公司后续在业务布局、人才引进、研发投入等方面将进一步进行战略优化，有利于公司把握行业发展机遇、推动产业升级，有利于公司未来业务健康、长远发展，进而帮助公司实现跨越式发展。
4、项目实施的可行性
（1）项目市场容量大，为市场开拓提供强有力支撑
本项目为3万吨电熔氧化锆项目，产品为电熔氧化锆。电熔氧化锆除了耐火耐磨材料、陶瓷釉用色料等传统市场外，在种植牙、手机背板、5G基站滤波器、锆基非晶合金等新兴领域也逐步拓展。此外，电熔氧化锆在刹车片、涂层、氧化锆复合材料等方面的应用研究也不断取得新进展。
不断扩大的市场需求和新增的应用市场使得项目产品具有良好的市场前景，为项目的成功实施提供市场基础。
（2）公司具备实施项目的经验和能力
公司成立以来一直专注于锆系制品等工业新材料的研发、生产和销售。在锆制品领域，公司具有丰富的人员储备和专业技术储备，积累了丰富的经验。本次募投项目与公司现有业务密切相关，是公司现有业务的规模扩大，所面临的市场环境与公司现有业务具有高度相关性。公司已有的人员储备、技术储备和客户储备，公司多年积累的锆系列产品的工艺、生产制造、运营管理等方面的经验可以借鉴和运用。
5、项目经济效益
本项目建设周期为24个月，计划在年达产。根据测算，预计项目内部收益率（税后）为20.15%，投资回收期（税后，含建设期）为8.76年，具有良好的经济效益。
6、项目备案、节能审查、土地与环评等事项
（1）项目备案
本项目已取得禄丰市发展和改革局出具的《云南省固定资产投资项目备案证》，备案号为--04-01-。
（2）节能审查
本项目已取得云南省发展和改革委员会出具的《云南省发展和改革委员会关于云南东锆新材料有限公司年产3万吨电熔氧化锆陶瓷产业基地建设项目节能报告的审查意见》（云发改资环[]68号）。
（3）环境影响评价
本项目已取得楚雄州生态环境局禄丰分局出具的《关于云南东锆新材料有限公司年产3万吨电熔氧化锆陶瓷产业基地建设项目环评表批复》（禄环审[]3号）。
（4）土地
本项目涉及用地已取得了《不动产权证书》（云禄丰市不动产权第2782号）。
此报告为正式可研报告摘取部分，个性化定制请咨询思瀚产业研究院。
